2019年，在证券市场行情回暖，交投活跃，股债市场主要指数均有所上涨的情况下，百余家券商交上了一份不错的答卷，虽然仍有十几家出现亏损，但整体表现仍然可圈可点。不过，刚交完“成绩单”的券商还没有松口气，就迎来了监管的“灵魂拷问”。
方正证券迎上交所问询
5月29日晚间，方正证券发布一则公告，公司2019年年报迎来上交所问询，在经过对其年报事后审核之后，上交所连发“九问”，问题不仅涵盖公司第四季度业绩下滑以及自营、资管、信用等主营业务业绩变化的原因等，还涉及公司关联方相关业务情况等等。
值得注意的是，方正证券也成为今年第一家因为去年年报问题被问询的券商。
不过，在过去，上市券商因为财报被问询的情况是比较少见的。据记者不完全统计，从2018年开始，每年大概有一两家券商因为年报被问询，数量较少，但2019年却不大一样，有7家券商因为股票质押问题，当年的半年报被监管问询，这也较为罕见。
上交所对方正证券去年年报连发“九问”
涉及自营、资管等多项主营业务
先来看看方正证券去年的业绩情况。数据显示，2019年，方正证券实现65.95亿元，同比增长15.24%，实现净利润10.08亿元，同比增幅为52.35%。单单从数据来看，去年方正证券业绩还是不错，和券商整体业绩背景也并不背离。
不过，从分季度来看，问题就出现了。2019年第四季度，方正证券实现营收16.28亿元，同比下降19.20%，值得注意的是，公司当季归母净利润亏损6736.65万元。而在此前的三个季度，公司都是盈利的。
从行业情况来看，去年第四季度，券商收入多数较为稳定，且有不少券商在第四季度加仓从而增厚了自营收入。那么，方正证券第四季度亏损原因何在?上交所在函件里要求其结合市场和同行业可比公司情况，说明公司第四季度业绩下滑并出现亏损的原因。
